2019Q2境外房地产板块美元债发行状况如何?( 五 )

2019Q2境外房地产板块美元债发行状况如何?

在境内融资受限的背景下,19年Q1的中资美元债的发行节奏明显加快,但政策趋紧后Q2的发行规模回落。今年以来有46家房地产主体在海外发行美元债共353.05亿美元,其中Q1和Q2分别发行182.04亿和158.78亿美元;对比2018年同期Q1的发行节奏明显加快。而5月以来在监管政策再度收紧的预期下,境外的发行节奏则明显放缓。

2019Q2境外房地产板块美元债发行状况如何?

从发行主体来看,年初以来在境外发行超过10亿以上美元债的主体有10家,以上10家发行人的存量规模均在30亿美元以上。而其中除了未披露的之外,募集资金用途分为再融资类和新增类。新增类主要用于一般公司需求(General Corporate Purpose),而再融资类分为再融资、资本支出再融资、一般公司需求再融资、绿色债或贷款再融资和运营资金再融资。

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