文章图片

文/DoNews 长风

责编/杨博丞
"不差钱"一直是陌陌最大的底气 ， 算上前不久发布的2020年Q3财报 ， 陌陌已经连续23个季度实现盈利 。
以陌生人社交起家、高举直播业务大旗的陌陌近年来赚得盆满钵满 。 截止今年9月份 ， 该公司持有的现金、现金等价物、短期存款及长期存款达到157.641亿元 。
这期间 ， 陌生人社交领域曾涌现过很多不同形态的产品 ， 比如2018年诞生的马桶MT、罗永浩的聊天宝、字节跳动的多闪、飞聊等 。 为了在市场拥有一席之地 ， 这些产品曾投入大量资金(包括派发红包)做研发推广 ， 但最终仍未能成功扭转社交市场的格局 。
而很早就抓住了陌生人社交风口的陌陌则成功获得一批高粘性用户 ， 并以社交为基础构建出直播业务进行变现 ， 进而成功走上了发家致富的道路 ， 但这并不意味着陌陌可以颐养天年 。
经过多年发展 ， 直播业务头部主播话语权过重以及高速发展过后面临瓶颈期这样的问题已经到来 ， 陌陌需要新的业务以及健康的生态来展望明天 。
陌陌的苦与乐
陌陌的2020年Q3财报数据依旧有很多亮点 ， 比如营收规模超出外界预期、付费用户持续增长 。
陌陌业务构成分为直播、增值服务、移动营销以及移动游戏四大板块 。 财报数据显示 ， 这四大板块本季共取得净营收37.667亿元 ， 在疫情期间用户付费意愿下降的情况下仍超过了华尔街预期的37.1亿元 。 其中直播收入最高 ， 金额为23.748亿元 ， 占比达63.05% ， 其余三项业务营收分别为13.3亿元、0.5亿元和0.08亿元 。
除了直播 ， 陌陌的增值服务业务也越发受到关注 。 受会员订阅和虚拟礼物收入的增长 ， 该业务在本季度营收同比增长25%至13.308亿元 ， 占整体营收比重提升至35.33% 。
即便疫情导致很多具有较强打赏能力的用户"收紧口袋" ， 但在"陌陌+探探"的双产品攻略下 ， 陌陌当季的直播服务与增值服务付费用户去重后总数仍上涨至1310万(包括探探付费用户410万) 。 而截至2020年6月 ， 陌陌付费用户去重后总数是为280万(探探付费用户达390万) ， 时隔一个月 ， 其增值服务付费用户增长30万 。
凭借两大业务的快速发展 ， 陌陌本季度取得了6.538亿元(不按照美国通用会计准则计量)净利润 ， 持续23个季度盈利 ， 拥有了丰厚的家底 。 数据显示 ， 截至2020年9月30日 ， 陌陌持有的现金、现金等价物、短期存款及长期存款为157.641亿元(约23.218亿美元) 。
但这并不意味着陌陌可以高枕无忧 ， 在秀场直播领域发展为行业代表后 ， 高处不胜寒的问题也显现出来 。
高度依赖头部主播和头部付费用户一直是直播行业最大的问题 。 无论是斗鱼、虎牙还是花椒、映客 ， 几乎所有平台在经历过头部主播出走的问题 ， 陌陌也不例外 ， 曾在平台排名前5的大主播颖子就跳槽到了对家 。
陌陌也意识到头部化会使直播业务结构不健康并且难以持续 。 为了改变这个问题 ， 陌陌采取了一系列对策 。
陌陌直播去"头部化"
在陌陌二季度财报电话会上王力就表示 ， 陌陌App直播业务收入对头部用户和主播的依赖度加深 ， 平台生态失调 ， 导致长尾直播内容质量下滑 。
为了降低对"头部"依赖 ， 陌陌在报告期内采取了一系列改进措施 ， 即对短期可以刺激消费但长期无益于内容生态系统的互动玩法和运营策略进行了调整;刺激中小直播间内容生态;采取营收导向转向内容导向的运营策略 ， 给新人创造机会 。
在刺激中小直播间生态方面 ， 陌陌调整了流量分配策略 ， 恢复长尾内容生态系统 ， 普惠更多主播 ， 提升腰部用户消费能力 ， 试图通过这种方法避免陌陌在直播上对头部用户和主播依赖度过高的问题 。
通过这样的生态优化 ， 直播业务整体发展也取得了进步 。
陌陌公司CEO王力表示在2020年第三季度 ， 随着内容生态的逐步改善 ， 非赛事日的流水与低谷期相比有所提升 ， 并称"目前所取得的成绩意味着我们的直播业务已经稳定地步入了生态改善驱动收入恢复的良性轨道 。 "
尽管在直播层面下了不少功夫 ， 但这并不是陌陌唯一发力的业务 。
在发展成为直播领域的代表后 ， 无论是出于对行业天花板的担忧还是自身扩张 ， 陌陌都需要开辟出一条新的发展路径开启事业第二春 。 这一次 ， 陌陌依旧将目光聚焦于社交 。
近年来 ， 陌陌推出了多种类型的社交产品 ， 比如短视频社交产品、陌生人社交产品 ， 以及时尚分享社交平台等 ， 这些产品涉及众多领域 ， 熟人社交、陌生人社交、图片社交、声音社交等各个细分领域 。 这其中 ， 陌陌在2018年以6亿美元现金外加股票的高价收购的探探取得了快速发展 。
陌陌甚至为探探单独规划了发展方向 ， 并把该产品当做陌陌未来发展的主要推动力 。
在发布第一季度财报时 ， 陌陌管理层就表示 ， 通过直播调结构、增值稳增长、探探货币化三个关键点 ， "相信下半年的营收比上半年会有非常明显的增长 。 "
陌陌对收购不久的探探寄予厚望的原因在于后者确实已经取得了不错的成绩 。
新引擎探探的"女性化"道路
数据表明 ， Q3季度探探业务的净收入则从2019年第三季度的3.10亿元人民币增加到2020年第三季度的7.289亿元人民币 ， 付费用户上涨至450万 。
其中探探的视频直播业务收入为3.967亿元人民币 ， 占探探总收入比重为54.46% ， 对经营状况提振作用明显 。
同时探探的亏损也有明显改善 ， 2020年第三季度探探的净亏损为1.1亿元 ， 去年同期为净亏损2.1亿元 。
这证明陌陌起初想通过开发女性市场获得流量和变现的思路是正确的 ， 早在收购探探时 ， 陌陌方面就表示认可探探以女性用户体验为中心的产品理念 ， 探探方面也在近日出席的一次公开活动中称平台的一大优势就在于给女性在恋爱关系中提供了选择权 。 探探数据显示 ， 女性用户平均每天滑动探探300次 ， 男性用户每天滑动 200次 ， 即女性用户的活跃度是男性用户的1.5倍 。
与此同时 ， 探探还摆脱了社交社区类产品天然面临的用户老化问题 。 数据显示 ， 截止2020年12月份 ， 探探累计注册用户破4亿 ， 实现互相匹配逾200亿次 ， 其中几近80%的用户为90后 ， 95后、00后成为新增主力 。 探探盈利能力不断显露 ， 正在成为陌陌新的增长引擎 。
【用户|中年陌陌的事业第二春】陌陌管理层对公司的未来规划是陌陌不仅要会赚钱 ， 还要会健康的赚钱 ， 至于能不能实现 ， 就要看陌陌具体的执行能力了 。